Un fondo Mutuo de Inversión es un patrimonio autónomo,integradi por los aportes volunturios de personas naturales y jurídicas,denominadas partícipes.Dichos aportes son invertidos en intrumentos financieros que se negocian en el mercado de Valores tales como :acciones ,bonos,intrumentos de corto plazo,certificados de depósitos negociables,así como en depositos bancarios,operaciones de reporte,intrumenetos derivados y otros.
Cuotas y Certificados de Participación
El patrimonio del fondo muturo es dividido en partes,donde cada parte toma el nombre de cuota .El valor de cada cuota o Valor de cuota,es determinado dividiendo el valor toal de cuotas que poseen los partícipes.El valor cuota incorpora las ganancias o pérdidas realizadas o potenciales ,de todas las inversiones de la SAFM efectúa con los recursos del Fondo mutuo.
Dichas cuotas son representadas por los Certificados de participación emitidos por las SAFM.
Participantes en los Fondos Mutuos
Los Participantes en el sistema de Fondos Mutuos son:
- Los Participes.son personas naturales o jurídicas (empresas.asociaciones,etc,),que cuentan con recursos dsiponibles apara inveetir con la expectativa de obtener un rendimiento por si dinero.
- Las SAFM,son sociedades anónimas,autorizadas por la SMV,que tienen como finalidad exclusiva la administración de uno o más fondos mutuos por cuenta y riesgo de los participes.Estas entidades cobran a los partícipes una comisión de administración .Tambien pueden cobrar comisiones por suscripción y rescate de cuotas (retiro de fondo).Todas las comisiones pueden ser cobradas independientemente que las comisiones tengan exito o no y deben estar claramente detalladas en el Prospecto simplificado de adminitración del Fondo Mutuo.
- Los agentes Colocadores,Empresa Bancaria o Sociedad agente de Bolsa (SAB) contratada por la SAFM para realizar la colocación (venta) de cuotas entre los parícipes,lo cual incluye el proceso de suscripción,rescate,transferencia y traspaso de cuotas.
- Los Promotores,persona natural que por cuenta de la SAFM o del Agente colocador ,realiza labores relacionados con el proceso de colocación de cuotas de Fondos mutuos.
- El Custodio,Empresa bancaria autorizada por la SMV,que previo contrato con las SAFM,se encarga de: Conciliar diariamente los saldos de los instrumentos u operaciones financieras que componen la cartera de inversión de los fondos mutuos;verificar el correcto y oportuno ingreso de dinero por cualquier concepto,incluyendo los montos por suscripciones diarias,efectuar pagos por conceptos de pago de comisiones,ect.verificar el correcto registro de la titularidad de las inversiones de los fondos mutuos,abrir y cerrar ceuntas bancarias a nombre del fondo mutuo.etc.
